Chỉ số Đô la Mỹ

Chỉ số Đô la Mỹ tăng trên 99 vào thứ Hai, phục hồi các khoản lỗ của ngày trước đó khi Tổng thống Donald Trump rút lại đe dọa áp đặt thuế quan quy mô lớn đối với Trung Quốc. Trong những tháng gần đây, thị trường ngoại hối toàn cầu đã chuyển từ cuộc chiến lãi suất ngân hàng trung ương kéo dài sang sự bất ổn chính trị ngày càng tăng. Cuộc đóng cửa chính phủ liên bang Mỹ đang diễn ra, những thay đổi chính trị bất ngờ tại Nhật Bản, và bế tắc chính trị tại Pháp đã kết hợp tạo ra một bối cảnh thị trường phức tạp. Trong bối cảnh này, chỉ số Đô la Mỹ đã tổ chức một cuộc phục hồi ấn tượng, sau đó là một đợt giảm. Mặc dù ghi nhận mức tăng hàng tuần lớn nhất trong hơn một năm vào tuần trước, nhưng nó đã đóng cửa giảm mạnh vào cuối tuần do các tranh chấp thương mại được làm mới. Trong khi đó, đồng yên và euro, mỗi loại đang chịu áp lực từ các thách thức tài chính và chính trị nội bộ, đã ghi nhận kết quả hàng tuần yếu kém. Tâm điểm thị trường sẽ tiếp tục theo dõi sát sao các diễn biến chính trị đang phát triển trên toàn thế giới. Liệu chính phủ Mỹ có thể phá vỡ bế tắc, liệu dữ liệu lạm phát quan trọng bị trì hoãn có thể được công bố thành công, và các tuyên bố cuối cùng từ các quan chức Cục Dự trữ Liên bang trước giai đoạn im lặng sẽ quyết định hướng đi ngắn hạn của đồng đô la. Trong khi đó, sự rõ ràng xung quanh thủ tướng mới của Nhật Bản và việc giải quyết tình hình chính trị của Pháp cũng sẽ là những biến số quan trọng ảnh hưởng đến hiệu suất của đồng yên và euro.

Sự kết hợp của lợi suất Kho bạc Mỹ suy yếu, rủi ro địa chính trị tái xuất hiện, và áp lực ngày càng tăng từ sự bất ổn chính trị nước ngoài đã góp phần vào mức tăng hàng tuần lớn nhất trong hơn một năm của chỉ số Đô la Mỹ, đạt mức cao 99.56 vào tuần trước (+1.15%), nhưng nó đã gặp khó khăn trong việc phá vỡ mốc tâm lý 100.00. Hiện tại, rào cản tâm lý này, cùng với mức kháng cự của mức cao tuần trước tại 99.56, vẫn chưa bị phá vỡ. Trong trường hợp không có dữ liệu kinh tế mới hoặc sự chuyển hướng hawkish của Cục Dự trữ Liên bang, tiềm năng tăng ngắn hạn của đồng đô la bị hạn chế. Ở phía giảm, hãy theo dõi đường trung bình động đơn giản 9 ngày (98.44) và mức thoái lui Fibonacci 50.0% từ 100.26 đến 96.22 (98.24). Mốc con số tròn 98.00 là tiếp theo.

Cân nhắc bán khống chỉ số Đô la Mỹ tại 99.38 hôm nay. Điểm dừng lỗ: 99.50. Mục tiêu: 98.90, 98.80.

Dầu thô WTI giao ngay

Dầu thô WTI bắt đầu tuần giao dịch quanh 59.40 USD/thùng, phục hồi mạnh khoảng 3.0%. Đe dọa thuế quan mới nhất của Trump đã làm mờ triển vọng nhu cầu cho một thị trường vốn đã dư cung. Đợt giảm giá dầu mạnh vào cuối tuần trước là kết quả của sự kết hợp nhiều yếu tố, với đe dọa tăng thuế đáng kể của Trump chỉ là yếu tố mới nhất. Sản lượng tăng từ Tổ chức các Nước Xuất khẩu Dầu mỏ (OPEC), nguồn cung tăng thêm từ Bắc và Nam Mỹ, và giảm rủi ro địa chính trị sau lệnh ngừng bắn ở Gaza đều làm tăng tác động tiêu cực của các đe dọa thuế quan của Trump. Israel và nhóm chiến binh Palestine Hamas đã ký thỏa thuận ngừng bắn vào thứ Năm, giai đoạn đầu tiên của sáng kiến của Trump nhằm chấm dứt Chiến tranh Gaza. Thỏa thuận ngừng bắn Gaza có nghĩa là tâm điểm thị trường sẽ trở lại với tình trạng dư cung dầu đang rình rập khi OPEC dần rút khỏi các đợt cắt giảm sản lượng trước đó. Các nhà đầu tư cũng lo ngại rằng một cuộc đóng cửa chính phủ Mỹ kéo dài có thể làm suy yếu kinh tế Mỹ, từ đó làm giảm nhu cầu tại nước tiêu thụ dầu thô lớn nhất thế giới.

Từ góc độ kỹ thuật, giá dầu đã giảm mạnh, phá vỡ phạm vi mà chúng đã giao dịch trong vài tháng. Các chỉ báo kỹ thuật như MACD đã suy yếu nhanh chóng, cho thấy sự chuyển đổi trong tâm lý thị trường từ cân bằng sang triển vọng rõ ràng giảm giá. Với các mức kháng cự kỹ thuật gần đường trung bình động đơn giản 10 ngày (60.85) và 50 ngày (62.80) vẫn mạnh và sự loại bỏ dần các khoản phí bảo hiểm rủi ro ở Trung Đông, triển vọng ngắn hạn cho dầu thô WTI là giảm giá. Một phá vỡ xác nhận dưới 57.90 USD (mức thấp nhất kể từ tháng Năm) có thể đẩy giá xuống thêm đến 56.12 USD (mức thấp ngày 1 tháng Năm) hoặc thậm chí 54.78 USD (mức thấp ngày 9 tháng Tư). Các nhà giao dịch nên theo dõi các chất xúc tác giảm giá bổ sung, đặc biệt là điều chỉnh nguồn cung OPEC hoặc nền kinh tế Mỹ suy yếu.

Cân nhắc mua dầu thô tại 59.15 USD hôm nay. Điểm dừng lỗ: 59.00 USD, mục tiêu: 60.50 USD, 60.80 USD.

Vàng giao ngay

Vàng phá vỡ mốc 4,115 USD/ounce vào thứ Hai, đạt mức cao mọi thời đại mới. Nhu cầu đối với các tài sản trú ẩn an toàn tăng lên khi căng thẳng thương mại Mỹ-Trung leo thang và kỳ vọng về một lần cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang tăng lên. Đợt tăng giá này được đẩy mạnh sau khi Tổng thống Trump khơi lại ma sát thương mại với Bắc Kinh, làm rung chuyển tâm lý nhà đầu tư và kích hoạt một động thái tránh rủi ro. Các nhà giao dịch hiện đang định giá xác suất 97% cho một lần cắt giảm lãi suất của Fed vào tháng Mười và hoàn toàn kỳ vọng thêm một lần nữa vào tháng Mười Hai. Lo lắng thị trường càng được khuếch đại bởi cuộc đóng cửa chính phủ Mỹ kéo dài và các đợt sa thải liên bang quy mô lớn tiếp tục tại Nhà Trắng. Về mặt địa chính trị, Trump tuyên bố Chiến tranh Gaza đã kết thúc và đến Israel để giám sát việc thả con tin, thêm một lớp bất ổn khác cho các thị trường toàn cầu. Trong lịch sử, vàng thường vượt trội trong các giai đoạn bất ổn thương mại tăng cao. Kể từ khi Mỹ áp đặt thuế quan vào tháng Tư, giá vàng đã tăng 52%. Đây không phải là sự trùng hợp, mà là phản ứng trực tiếp của nhà đầu tư đối với cuộc đụng độ giữa hai nền kinh tế lớn nhất thế giới. Giá vàng từ lâu đã phản ánh các áp lực kinh tế và chính trị toàn cầu, thường tăng trong các giai đoạn bất ổn tăng cao. Trong cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 do Lehman Brothers kích hoạt, giá vàng phá vỡ mốc 1,000 USD; trong đại dịch COVID-19, chúng tăng lên 2,000 USD; và đầu năm nay, khi Trump áp dụng các thuế quan toàn cầu mạnh mẽ, chúng đã phá vỡ 3,000 USD và tiếp tục xu hướng tăng kể từ đó.

Về mặt kỹ thuật, một phá vỡ dưới đường trung bình động đơn giản 5 ngày tại 4,012 USD và mức tâm lý quan trọng 4,000.00 USD, xác nhận sự suy giảm, được xem là dấu hiệu đầu tiên của sự yếu kém tăng giá. Tuy nhiên, nên thận trọng chờ đợi thêm bán dưới mức thấp tuần trước khoảng 3,944 USD. Giá vàng có thể tăng tốc giảm, kiểm tra mốc con số tròn 3,900 USD. Mặt khác, một động thái tăng trong ngày trên phạm vi 4,075-4,080 USD có thể gặp kháng cự gần mức 4,125 USD. Việc mua tiếp theo sẽ được xem là một kích hoạt mới cho phe mua, đẩy giá vàng hướng tới phạm vi 4,150-4,200 USD.

Cân nhắc mua vàng tại 4,100 USD hôm nay, với điểm dừng lỗ tại 4,095 USD và mục tiêu tại 4,125 USD và 4,135 USD.

AUD/USD

Đồng đô la Úc tăng lên 0.6530 USD vào thứ Hai, phục hồi từ mức giảm 1.95% của tuần trước, khi tâm lý nhà đầu tư cải thiện giữa tranh chấp thương mại Mỹ-Trung leo thang và các bình luận trấn an của Tổng thống Trump. Trong một bài đăng trên Truth Social, ông nói “mọi thứ sẽ ổn” trong quan hệ thương mại với Trung Quốc, báo hiệu sẵn sàng đàm phán và có khả năng gặp Chủ tịch Tập. Những bình luận của ông làm dịu lo ngại về thuế quan 100% và hạn chế phần mềm mà ông sẽ áp đặt bắt đầu từ ngày 1 tháng Mười Một. Trong nước, các nhà đầu tư đang theo dõi sát sao việc công bố biên bản cuộc họp của Ngân hàng Dự trữ Úc, các bài phát biểu sắp tới của các quan chức ngân hàng trung ương, và dữ liệu thị trường lao động quan trọng dự kiến trong vài ngày tới. Điều này diễn ra sau các bình luận gần đây từ Thống đốc Michelle Bullock, người nhấn mạnh lo ngại về lạm phát dai dẳng và nhắc lại cách tiếp cận phụ thuộc vào dữ liệu đối với chính sách tiền tệ.

Phân tích kỹ thuật biểu đồ hàng ngày cho thấy đồng đô la Úc (AUD/USD) đang phục hồi vào một kênh tăng vào đầu tuần, có khả năng báo hiệu một sự phục hồi tăng giá. Tuy nhiên, chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày vẫn dưới 50, cho thấy thiên hướng giảm giá vẫn đang tồn tại. Ở phía giảm, cặp tiền đang kiểm tra đường trung bình động đơn giản 20 ngày tại 0.6587 làm kháng cự ngay lập tức. Một phá vỡ trên mức này sẽ củng cố động lực giá trung hạn và có thể dẫn cặp tiền đến một đợt tăng hướng tới mức kháng cự tâm lý 0.6600, tiếp theo là mức thấp năm tháng tại 0.6372. Việc trở lại kênh giảm sẽ làm mới thiên hướng giảm giá và định vị cặp AUD/USD hướng tới hỗ trợ ban đầu tại mốc con số tròn 0.6500. Một phá vỡ thêm trên mức này sẽ khiến cặp tiền khám phá mức thấp nhiều tháng tại 0.6472 được thiết lập vào tuần trước.

Cân nhắc mở vị thế mua đồng đô la Úc tại 0.6510 hôm nay, với điểm dừng lỗ tại 0.6500 và mục tiêu tại 0.6550 và 0.6560.

GBP/USD

Đồng bảng Anh suy yếu so với đồng đô la Mỹ trong phiên giao dịch thứ Hai, giao dịch quanh 1.3330. Bất chấp các đe dọa thuế quan của Tổng thống Mỹ Trump đối với Trung Quốc, đồng đô la Mỹ tiếp tục mạnh lên so với đồng bảng. Vào thứ Sáu, Trump đe dọa áp thuế 100% đối với Trung Quốc bắt đầu từ ngày 1 tháng Mười Một. Vào Chủ nhật, Bắc Kinh bảo vệ các hạn chế của mình đối với xuất khẩu nguyên tố đất hiếm và thiết bị, nói rằng đó là phản ứng đối với sự gây hấn của Mỹ, nhưng dừng lại trước việc áp đặt thuế mới đối với sản phẩm Mỹ. Bất ổn kinh tế và căng thẳng thương mại leo thang giữa hai nền kinh tế lớn nhất thế giới có thể làm suy yếu đồng đô la Mỹ và cung cấp thuận lợi cho các cặp tiền chính. Tiềm năng tăng cho các cặp tiền chính có thể bị hạn chế khi các nhà giao dịch kỳ vọng Bộ trưởng Tài chính Vương quốc Anh Rachel Reeves sẽ tăng thuế một lần nữa trong Tuyên bố Mùa thu vào cuối tháng Mười Một để giải quyết thâm hụt tài chính đang phình to. Dữ liệu việc làm Vương quốc Anh cho ba tháng kết thúc vào tháng Tám sẽ được chú ý vào thứ Ba. Bất kỳ dấu hiệu yếu kém nào trong thị trường lao động Vương quốc Anh có thể gây áp lực bán lên GBP/USD trong ngắn hạn.

Từ biểu đồ hàng ngày, GBP/USD tiếp tục xu hướng giảm vào cuối tuần trước, giảm xuống 1.3260, mức thấp nhất trong một tháng. Vào đầu tuần, cặp tiền phục hồi và dao động quanh 1.3350. Tuy nhiên, xu hướng tổng thể đã trở nên không chắc chắn. Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày đã giảm xuống dưới 40.00, cho thấy sự khởi đầu của động lực giảm giá mới. Do đó, các điều chỉnh giảm được dự kiến trong tuần này, với 1.3300 đóng vai trò là mức hỗ trợ tâm lý quan trọng. Một phá vỡ dưới mức này sẽ nhắm đến 1.3260 (mức thấp tuần trước) và đường trung bình động đơn giản 200 ngày tại 1.3172 để tìm hỗ trợ. Ngược lại, ở phía tăng, các mục tiêu ngắn hạn có thể là 1.3420 (mức cao thứ Năm tuần trước) – 1.3400 (con số tròn). Một phá vỡ dưới mức này sẽ nhắm trực tiếp đến 1.3457 (đường trung bình động đơn giản 20 ngày).

Cân nhắc mua GBP tại 1.3315 hôm nay, với điểm dừng lỗ tại 1.3305 và mục tiêu tại 1.3365 và 1.3375.

USD/JPY

USD/JPY giao dịch hơi trên 152.00 trong vùng tích cực vào đầu tuần châu Âu. Cặp tiền đã phục hồi một số khoản lỗ sau khi đối mặt với áp lực bán trong phiên trước đó, khi Tổng thống Mỹ Trump đe dọa tăng thuế đối với Trung Quốc. Các nhà giao dịch sẽ theo dõi việc công bố dữ liệu cán cân thương mại của Trung Quốc, dự kiến vào cuối ngày thứ Hai. Căng thẳng thương mại leo thang giữa hai nền kinh tế lớn nhất thế giới, cùng với cuộc đóng cửa chính phủ Mỹ đang diễn ra, có thể gây áp lực lên USD/JPY trong ngắn hạn. Các nhà giao dịch sẽ theo dõi sát sao việc mở lại chính phủ liên bang Mỹ và các dữ liệu sắp tới, sẽ ảnh hưởng đến chính sách của Cục Dự trữ Liên bang. Mặt khác, với chiến thắng bất ngờ của Đảng Kotobuki để lãnh đạo đảng cầm quyền, lo ngại về việc Ngân hàng Nhật Bản không tăng lãi suất trong năm nay có thể gây áp lực lên đồng yên và giúp hạn chế tổn thất.

Biểu đồ hàng ngày cho thấy USD/JPY đã tăng vọt trên 153.00 vào tuần trước. Điều này, cùng với phá vỡ trước đó trên mức kháng cự tâm lý quan trọng 150.00, cung cấp hỗ trợ kỹ thuật cho đà tăng tiếp theo. Tuy nhiên, chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày cho thấy tình trạng quá mua nhẹ, điều này đang ngăn cản việc khởi đầu tăng giá. Dù vậy, bức tranh kỹ thuật tổng thể cho thấy con đường ít kháng cự nhất vẫn là tăng giá. Các mục tiêu ban đầu là 153.23 (mức cao tuần trước), tiếp theo là chinh phục lại 154.00 lần đầu tiên kể từ ngày 12 tháng Hai. Ở phía giảm, bất kỳ thoái lui kỹ thuật nào về phạm vi giữa 151.15 (mức thấp tuần trước) và 151.00 (con số tròn) có thể được xem là cơ hội mua. Điều này sẽ giúp thiết lập hỗ trợ giảm gần mốc con số tròn 152.00. Một phá vỡ trên mức này có thể đẩy nhanh sự suy giảm của USD/JPY, thách thức mức tâm lý quan trọng 150.00.

Cân nhắc bán khống USD tại 152.55 hôm nay. Điểm dừng lỗ: 152.75, mục tiêu: 151.50, 151.30.

EUR/USD

EUR/USD ổn định sau khi tăng gần 0.5% trong phiên trước, giao dịch ngay dưới 1.1600 trong phiên châu Âu thứ Hai. Tuy nhiên, căng thẳng thương mại gia tăng giữa Mỹ và Trung Quốc, hai nền kinh tế lớn nhất, và cuộc đóng cửa chính phủ Mỹ đang diễn ra có thể giữ đồng đô la Mỹ dưới áp lực, đẩy cặp tiền cao hơn. Trump cũng công bố kế hoạch áp thuế 100% đối với hàng nhập khẩu Trung Quốc. Trung Quốc cảnh báo sẽ trả đũa, làm dấy lên lo ngại về cách cuộc chiến thương mại sẽ ảnh hưởng đến kinh tế Mỹ. Cặp EUR/USD cũng tìm thấy hỗ trợ khi đồng euro mạnh lên giữa bối cảnh căng thẳng chính trị tại Pháp giảm bớt, nơi Tổng thống Emmanuel Macron chuẩn bị bổ nhiệm một thủ tướng mới sau sự từ chức của Sebastien Le Cornu. Tâm lý nhà đầu tư cải thiện sau khi Le Cornu cho biết việc giải tán quốc hội và tổ chức bầu cử sớm là không có khả năng.

Biểu đồ hàng ngày cho thấy EUR/USD có thiên hướng giảm giá ngắn hạn sau khi phá vỡ dưới các mức 1.1719 (SMA 20 ngày) và 1.1666 (SMA 9 ngày) vào tuần trước. Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày đang phục hồi từ mức thấp 36 lên trên 40, cho thấy động lực bán đang yếu đi. Hỗ trợ ngay lập tức nằm tại 1.1570 (SMA 120 ngày), tiếp theo là mức thấp ngày 9 tháng Mười gần 1.1542. Một phá vỡ dưới các mức này sẽ để lộ mốc con số tròn 1.1500. Ở phía tăng, kháng cự nằm tại 1.1666 (SMA 9 ngày) và 1.1719 (SMA 20 ngày). Một phá vỡ bền vững trên các mức kháng cự này sẽ mở đường đến 1.1758 (mức cao ngày 3 tháng Mười).

Hôm nay, có thể cân nhắc mua EUR tại 1.1560, điểm dừng lỗ: 1.1550, mục tiêu: 1.1630; 1.1640.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Thông tin được cung cấp tại đây (1) là tài sản độc quyền của BCR và/hoặc các nhà cung cấp nội dung của nó; (2) không được sao chép hoặc phân phối; (3) không được đảm bảo là chính xác, đầy đủ hoặc kịp thời; và (4) không cấu thành lời khuyên hoặc khuyến nghị từ BCR hoặc các nhà cung cấp nội dung của nó liên quan đến việc đầu tư vào các công cụ tài chính. Cả BCR lẫn các nhà cung cấp nội dung của nó không chịu trách nhiệm cho bất kỳ thiệt hại hoặc tổn thất nào phát sinh từ việc sử dụng thông tin này. Hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo kết quả tương lai.